网络安全概念股集体反弹，Zscaler涨6.8%，CrowdStrike、Okta涨超5%，Palo Alto Networks涨4.5%，Datadog、飞塔信息涨约3.3%，Cloudflare涨2.4%。

消息面上，过去数周，Anthropic发布Claude Code Security并宣布Mythos AI模型在自有网络安全基准测试中取得满分，引发市场对AI颠覆网络安全行业的恐慌。但摩根士丹利最新报告指出，这一抛售反映的是市场对AI威胁的结构性误判，而非基本面的真实恶化。投资者低估了AI带来的防御性需求扩张，却高估了其对现有厂商的颠覆威胁。大摩预计，AI催生的增量安全机遇高达2200亿美元，是当前受颠覆风险约10%市场份额的数倍，网络安全软件市场净规模预计反而比今天高出约10%。(格隆汇)