《金证研》北方资本中心 含章/作者菘蓝 映蔚 廉贞/风控

回溯历史，中国科学院沈阳科学仪器股份有限公司（以下简称“中科仪”）曾拟申报科创板，次年因撤材料终止科创板上市进程。经过四年的休整，中科仪于2025年向北交所发起冲击。截至2026年2月3日，中科仪历经两轮问询。

此番上市，中科仪作为国资控股企业，刘井岩担任其副总经理兼董秘。值得一提的是，刘井岩与当地一家新三板挂牌企业的股东“同名”。同年，中科仪合作的高校将4项专利转让给前述企业实控人控制的另一家企业，且被转让专利的发明人包括中科仪两名核心技术人员。

另一方面，2017-2018年，供应商沈阳市黎明特种密封件厂（以下简称“沈阳黎明”）的营业收入或大部分来自中科仪。此番上市，报告期内，沈阳黎明实控人高旭阳控制的沈阳市黎特机械设备有限公司（以下简称“黎特机械”）与中科仪签署超千万元采购合同。巧合的是，中科仪前次申报科创板，突击入股的股东亦名为“高旭阳”。关于“高旭阳”背后的“关系网”，或值得关注。

一、董秘与中北通磁股东“同名”背后，核心技术人员参与合作研发方单独申请的专利发明而后专利被转让予中北通磁关联方

“故事”从中科仪的董事会秘书开始。中科仪董事会秘书刘井岩，与一家新三板挂牌企业2024年末及2025年6月末的第八大股东“同名”。2024年，中科仪的合作高校将4项专利转让给前述企业的关联方，且4项专利的两位发明人或包括中科仪的核心技术人员。

1.1 董秘刘井岩自1996年起就职于中科仪，与新三板企业中北通磁持股4.47%的股东“同名”

据中科仪签署于2026年1月23日的招股说明书（以下简称“2026年1月23日招股书”），截至签署日2026年1月23日，国科科仪控股有限公司（以下简称“国科科仪”）持有中科仪35.21%的股份，为中科仪控股股东；中国科学院控股有限公司（以下简称“国科控股”）持有国科科仪100%的股份，其通过国科科仪控制中科仪35.21%股份，系中科仪的实际控制人。

此外，国科控股的主营业务为对中国科学院经营性国有资产进行监督和管理。

据2026年1月23日招股书，1996年8月至招股书签署日，刘井岩就职于中科仪，历任会计、财务部副部长、财务部部长、财务总监等职务。截至招股书签署日，刘井岩任中科仪副总经理、董事会秘书。

值得一提的是，中科仪董秘刘井岩与一家企业的股东“同名”。

据公开信息，沈阳中北通磁科技股份有限公司（以下简称“中北通磁”）股票于2014年8月8日起，在全国股份转让系统（以下简称“新三板”）挂牌公开转让。

据中北通磁2024年年报，2024年期初，“刘井岩”对中北通磁的持股数量为194.17万股。2024年期末，“刘井岩”对中北通磁的持股数量为450.76万股，持股比例为4.9%，系中北通磁第八大股东。

据中北通磁2025年半年报，截至2025年6月末，“刘井岩”为中北通磁第八大股东，持有中北通磁4.47%的股份。

“故事”才刚刚开始。

1.2 中北真空受中北通磁实控人孙宝玉控制，其与中北通磁、中科仪均位于沈阳市

据2026年1月23日招股书，截至招股书签署日，中科仪的办公地址及注册地址皆位于辽宁省沈阳市浑南新区新源街1号。

据中北通磁2025年半年报，中北通磁的办公地址为沈阳市浑南新区上深沟村860-1号沈阳国际软件园内F8号楼B409。

此外，截至2025年6月末，孙宝玉为中北通磁的实际控制人，田静为孙宝玉之妻，沈阳中北真空技术有限公司（以下简称“中北真空”）系孙宝玉控制的企业。

据市场监督管理局数据，中北真空成立于1996年9月10日，截至查询日2026年2月3日，孙宝玉、田静分别持有中北真空65%、35%的股份。中北真空的住所为辽宁省沈阳市浑南区汇泉东路10-1、10-2、10-3、10-4号。

即是说，中北真空与新三板企业中北通磁的实控人均为孙宝玉，且中北通磁及中科仪办公地址均位于辽宁省沈阳市浑南新区，中北真空也位于沈阳市。

再来关注中科仪与高校合作研发情况。

1.3 与*工大曾合作科研项目，且2018-2020年中科仪两名核心技术人员现身*工大单独申请的专利发明人名单

据中科仪签署于2021年3月16日的《首次公开发行股票并在科创板上市申请文件的审核问询函回复》（以下简称“科创板首轮问询函回复”），中科仪在对获得国家重大奖项、参与重大科研项目的披露中显示，2017年1月至2020年12月，由中科仪牵头主持的“新一代高效节能真空干泵研发和示范应用”项目，参与单位包括**大学、**工业大学（以下简称“*工大”）。

据2026年1月23日招股书，王光玉于1995年7月起至招股书签署日，就职于中科仪；孔祥玲，2007年4月起至招股书签署日，就职于中科仪。

截至招股书签署日，王光玉为中科仪董事、总经理、核心技术人员，孔祥玲为中科仪的副总经理、核心技术人员。

且截至2025年6月30日，王光玉直接持有中科仪204万股股份，持股比例为1.19%，孔祥玲间接持有中科仪35.62万股股份，持股比例为0.21%。

需要说明的是，2018年及2020年，前述核心技术人员王光玉和孔祥玲或参与*工大单独申请的专利发明。

据国家知识产权局数据，一项名为“一种具有带速重投功能的交流电机供电装置”的发明专利申请，申请号为2018105792274，申请日为2018年6月7日。截至查询日2026年2月3日，该专利申请的案件状态为驳回失效，申请人为*工大，专利发明人包括王光玉、孔祥玲，且无有关专利发明人及申请人的变更记录。

一项名为“一种永磁电机批量生产中永磁励磁性能差异的补偿方法”的发明专利，专利号为2020101108894，申请日为2020年2月24日，授权公告日为2024年4月16日。截至查询日2026年2月3日，该专利的案件状态为专利权维持，申请人为*工大，专利发明人包括王光玉、孔祥玲，且无有关专利发明人及申请人的变更记录。

此外，2024年4月，*工大将上述4项发明专利转让给中北真空。

1.4 2024年*工大将4项专利转让给中北真空，4项专利的发明人均包括王光玉、孔祥玲

据国家知识产权局数据，一项名为“一种针对定子绕组偏差的交流电机坐标系修正方法”的发明专利，专利号为2018103459987，申请日为2018年4月18日，授权公告日为2021年1月12日。截至查询日2026年2月3日，该专利的案件状态为专利权维持，申请人为中北真空，专利发明人包括王光玉、孔祥玲。

著录变更记录显示，2024年4月25日，该专利进行申请人变更，变更前后，该专利的申请人分别为*工大、中北真空。

一项名为“一种真空环境中电机转子的散热装置及散热方法”的发明专利，专利号为2018109157105，申请日为2018年8月13日，授权公告日为2020年5月26日。截至查询日2026年2月3日，该专利的案件状态为专利权维持，申请人为中北真空，专利发明人包括王光玉、孔祥玲。

著录变更记录显示，2024年4月28日，该专利进行申请人变更，变更前后，该专利的申请人分别为*工大、中北真空。

一项名为“一种低涡流损耗高效屏蔽电泵”的发明专利，专利号为2020104675497，申请日为2020年5月28日，授权公告日为2022年4月1日。截至查询日2026年2月3日，该专利的案件状态为专利权维持，申请人为中北真空，专利发明人包括王光玉、孔祥玲。

著录变更记录显示，2024年4月26日，该专利进行申请人变更，变更前后，该专利的申请人分别为*工大、中北真空。

一项名为“一种低涡流损耗高效磁力泵”的发明专利，专利号为2020104675266，申请日为2020年5月28日，授权公告日为2021年12月28日。截至查询日2026年2月3日，该专利的案件状态为专利权维持，申请人为中北真空，专利发明人包括王光玉、孔祥玲。

著录变更记录显示，2024年4月22日，该专利进行申请人变更，变更前后，该专利的申请人分别为*工大、中北真空。

不难看出，2018年及2020年，中科仪的核心技术人员孔祥玲、王光玉一同出现在“一种针对定子绕组偏差的交流电机坐标系修正方法”等四项发明专利的发明人名单，或非同名导致，或为同一人。且2024年4月，*工大将该四项专利转让给中北真空。

总的来说，中科仪作为一家国资控股企业，刘井岩为中科仪副总经理、董秘。而刘井岩与新三板企业中北通磁截至2025年6月末持股4.47%的股东“同名”，且中北通磁与中北真空皆受孙宝玉控制。

另一方面，2017-2020年，中科仪牵头的一项科研项目，参与单位包括*工大。2018年及2020年，中科仪两名核心技术人员或现身*工大单独申请的专利的发明人名单。而研究发现，2024年，*工大将4项单独申请的专利转让给中北真空，4项专利的发明人均包括“王光玉”、“孔祥玲”,二人与中科仪的核心技术人员“同名”。上述种种关系背后，中科仪与供应商之间的关系亦值得关注。

二、两家供应商或受同一自然人高旭阳控制，而高旭阳与中科仪前次申报“突击”入股股东“同名”

此番上市，中科仪与一家供应商签署三份交易金额超千万元的采购合同，而该供应商的实控人与中科仪前次申报科创板前一年新增的股东“同名”。且该供应商实控人曾控制的另一家企业与中科仪交易期间，大部分营收或皆来自中科仪。

2.1 原供应商沈阳黎明受高旭阳控制，2017-2018年沈阳黎明营收或大部分来自中科仪

据中科仪签署于2014年6月26日的公开转让说明书（更正后）（以下简称“2014年6月26日的公转书”），沈阳黎明成立于1993年3月9日，系彼时中科仪合作的外协厂商。沈阳黎明的主要经营业务为机械加工制造、模具、骨架密封、液压密封件等，中科仪向沈阳黎明委托加工的产品为腔体铸件。

2012年，沈阳黎明为中科仪第四大供应商，中科仪向其采购金额为183.47万元，占中科仪当期采购总额比例为2.53%。

此外，中科仪2017-2018年年报显示，2017-2018年，沈阳黎明分别为中科仪第四大、第三大供应商，中科仪向其采购金额分别为364.4万元、1,228.5万元，占中科仪年度采购比例分别为3.51%、6.47%。

据市场监督管理局数据，沈阳黎明成立于1993年3月9日。2024年5月14日，沈阳黎明注销。存续期间，沈阳黎明的全资股东为高旭阳。

2024年4月18日，沈阳黎明进行地址变更，变更前后，其地址分别为沈阳市大东区凌云街35号、辽宁省沈阳市大东区榆林二街30-1号（3-4-2）。

此外，沈阳黎明2017-2018年年报显示，2017-2018年，沈阳黎明的营业总收入分别为379.52万元、1,045.82万元，同期，沈阳黎明营业总收入与营业总收入中主营业务收入相同。此外，2018年，沈阳黎明的利润总额、净利润分别为50.27万元、36.99万元。

2017-2018年，沈阳黎明的从业人数分别为1人、3人。

经测算，沈阳黎明官宣的2017-2018年营业总收入，比中科仪2017-2018年年报披露的对沈阳黎明的采购数据分别多15.12万元、少182.68万元。

简言之，2017-2018年，沈阳黎明的营业收入或大部分来自中科仪。

此番上市，中科仪与高旭阳控制的另一家企业存在采购合同。

2.2 2022-2024年黎特机械与中科仪存超千万元采购合同，黎特机械与沈阳黎明或均受高旭阳控制

据2026年1月23日招股书，黎特机械为中科仪原材料供应商，二者合作标的为干式真空泵的加工零部件，合同类型为年度框架协议，年度交易金额超过1,500万元，合同期限分别为2022年1月至2022年12月、2022年12月至2023年12月、2024年2月至2024年12月。且截至2025年6月30日，前述合同均已履行完毕。

据市场监督管理局数据，黎特机械成立于2019年10月30日。截至查询日2026年2月3日，黎特机械的法定代表人、经理、执行董事皆为高旭阳，监事为高红，住所为辽宁省沈阳市沈河区凌云街35号，高旭阳持有黎特机械100%的股权。自黎特机械成立起，黎特机械并无住所和投资人变更记录。

此外，2019-2024年年报显示，黎特机械的企业联系电话均为130******38，企业电子邮箱均为116****79@163.com。

2019-2023年年报显示，沈阳黎明的企业联系电话均为130******38，企业电子邮箱均为116****79@163.com。

据支付宝实名认证，手机号130*****738的实名用户名为“高红”。

由上可知，2019-2023年，黎特机械和沈阳黎明共用企业联系电话和企业电子邮箱，2024年沈阳黎明注销后，黎特机械仍使用前述联系电话和邮箱，且该联系电话指向黎特机械监事高红。

即是说，黎特机械和沈阳黎明的实控人“高旭阳”或系同一人。

此外，高旭阳控制的黎特机械的业务开展或值得关注。

2.3 2008年中科仪组建真空实验室，黎特机械官网披露其于2009年将业务转向为真空泵企业服务

据中国科学院沈阳分院（以下简称“中科院沈阳分院”）发布的公开信息，2008年5月，中科仪正式牵头申请组建“真空技术装备国家工程实验室”（以下简称“真空实验室”）。2008年11月28日，以中科仪为项目法人单位的“真空实验室”成为辽宁省第二家国家工程实验室。

据黎特机械官网截至查询日2026年2月3日的信息，黎特机械早期和中国科学院橡胶研究院一起为燕山石化国产化橡胶制品项目服务。中期为北京、沈阳橡胶院解决航天项目各类模具开发及研制。并同时为东软（飞利浦）数字医疗机械生产各类产品。2009年起，黎特机械的生产重心转为多家真空泵厂家服务。

即是说，黎特机械官网披露，早期与中国科学院橡胶研究院合作，2008年，中科仪牵头成立“真空实验室”，次年即2009年，黎特机械的生产重心转为真空泵厂家服务。

巧合的是，前次申报，中科仪“突击”入股的股东亦名为“高旭阳”。

2.4 向科创板提交辅导备案材料前一年，高旭阳或“突击”入股且身份证地址位于沈阳市大东区

前次申报科创板中，据中科仪签署于2020年5月18日的《关于上市辅导备案的提示性公告》，2020年4月28日，中科仪提交了首次公开发行股票并上市的辅导备案申请材料。辅导期自2020年4月28日开始计算。

据科创板首轮问询函回复，中科仪申报前一年新增股东中自然人股东包括“高旭阳”，彼时，高旭阳持有中科仪4.15万股股份，持股比例为0.02%，身份证号码为210104197011******。

据民政部数据，2024年县级以上行政区划代码中，沈阳市大东区的行政区划代码为“210104”。

据1999年7月1日起实施的现行有效的GB11643-1999公民身份号码国家标准，公民身份号码前六位为常住户口所在县（市、旗、区）的行政区划代码。

可见，中科仪申报科创板期间，辅导期自2020年4月28日开始计算。申报科创板前一年，中科仪新增股东“高旭阳”，其身份证号所处的行政区对应沈阳市大东区。此外，沈阳黎明及黎特机械的实控人亦名为“高旭阳”，且沈阳黎明注销前的地址位于沈阳市大东区。

简言之，2012年，高旭阳控制的沈阳黎明彼时为中科仪第四大供应商。2017-2018年，沈阳黎明大部分营业收入或来自中科仪。2020年4月，中科仪申报科创板开启辅导，而其申报前一年新增的一名股东亦名为“高旭阳”。

此番申报，报告期内，中科仪披露与黎特机械签署超千万元采购合同。合作背后，2019-2023年，黎特机械和沈阳黎明共用企业联系电话和电子邮箱，且该联系电话指向黎特机械监事，即黎特机械实控人亦为“高旭阳”。

三、结语

简言之，刘井岩系国资控股企业中科仪的副总经理兼董秘。2024年末及2025年上半年末，同名“刘井岩”为新三板企业中北通磁第八大股东，且中北通磁与中北真空皆受孙宝玉控制。另一方面，2018年及2020年，中科仪两名核心技术人员或现身中科仪合作研发方*工大单独申请的专利的发明人名单。2024年，*工大将四项单独申请的专利转让给中北真空，且前述专利的发明人或包括中科仪的两名核心技术人员。

值得注意的是，2012年，沈阳黎明为中科仪第四大供应商。官方披露沈阳黎明2017-2018年的营业总收入或大部分来自中科仪。合作背后，高旭阳系沈阳黎明的实控人，2024年5月14日，沈阳黎明注销，注销前地址为沈阳市大东区。此番申报，报告期内，高旭阳控制的另一家企业黎特机械曾与中科仪签署超千万元采购合同。而中科仪申报科创板前一年新增股东亦名为“高旭阳”。基于上述情形，中科仪与其供应商及供应商实控人“高旭阳”或关系待解。